高股息ETF有6檔!殖利率&報酬率「1張表大PK」 這檔表現最強

圖文/鏡週刊

7月20日掛牌的國泰永續高股息ETF,再度掀起市場搶購潮,而目前在臺灣掛牌的高息ETF共有6檔,其中所追蹤的指數、配息狀況交易成本各有差異,究竟投資人該如何挑出最優質產品?本篇特地彙整6檔產品的關鍵指標,進行一場大比拚。

基金經理人普遍認爲,挑選高配息ETF,一定要留意3個關鍵指標,包括:歷年平均值利率、配息穩定度、以及填息狀況。而知名財經作家老子蕭世斌則強調,他挑高息ETF,最注重2個條件整體報酬率,指配息加資本利得的總報酬,以及波動度,也就是報酬率的穩定程度

本刊按照專家及達人的建議,特地將幾檔掛牌的高息ETF攤開來比一比

一、平均殖利率:元大高股息最優、元大臺灣高息低波動次之

近2年以元大高股息表現最佳,其次依序是元大臺灣高息低波、國泰股利精選30,皆有5%以上的水準;至於表現最差的是富邦臺灣優質高息,但殖利率也有逾4%。換句話說,目前有成績單的5檔高息ETF,全都有殖利率4%的水準。

二、配息穩定度及填息表現:僅元大高股息、富邦臺灣優質高息順利填息

市面上的高息ETF皆每年配息,在填息表現上,近2年僅元大高股息及富邦臺灣優質高息順利填息,其他則仍處於貼息狀況。

三、總報酬率排名:元大高股息兩年賺逾24%摘冠

以近2年表現來看,元大高股息2年賺逾24%摘冠,其次是元大臺灣高息低波的11.61%,排名第3的是國泰股利經選30、爲5.66%。

至於富邦臺灣優質高息及復華富時高息低波則爲負報酬,其中前2年都順利填息的富邦臺灣優質高息,因受前兩大持股臺化臺塑股價今年表現疲弱影響,因此影響總報酬落入負值。另外,復華富時高息低波也是受前兩大持股臺塑、南亞拖累,總報酬表現不理想

四、波動度:國泰股利精選30最低

怪老子提到,影響波動度最大的因素,來自該檔ETF所追蹤的指數。以元大高股息爲例,該ETF是追蹤臺灣高股息指數,成分股是從臺灣50及臺灣中型100共150檔股票中,挑選未來一年預期現金股利殖利率最高的30檔股票所組成,其中佔最大宗的是電子股如緯創、聯詠、和碩等。

相對來說,國泰股利精選30成分股的篩選條件是以藍籌股(長期穩定增長的大型傳統公司)爲主軸,因此該檔ETF的資本利得雖不如元大高股息出色,但價格波動相對穩定。事實上,國泰股利精選30也是目前有績效追蹤的5檔高息ETF中,波動度最低的一檔。

至於7月才上市的國泰永續高股息,尚未有整年度的績效數據,投資人得自行評估未來表現。

整體而言,從平均殖利率、填息天數、以及總報酬率來看,仍以元大高股息表現最佳。

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